Một manh mối khác cực kỳ có giá trị đối với các nhà đọc đồ thị sắc sảo là sự xuất hiện của những phiên đột biến khối lượng trên đồ thị ngày hoặc đồ thị tuần. Microsoft là một điển hình cho thấy khối lượng đột biến trong giai đoạn tích lũy trước khi tăng giá mạnh.
Ngày phân phối giống như rượu vang. Một hoặc hai ly là được. Nó mang tính xã hội, nó có thể tốt cho hệ tiêu hóa của bạn. Nhưng một quá nhiều sẽ khiến bạn quay cuồng.
Có lẽ bạn đã từng nghe câu ngạn ngữ trong bóng đá: “Tấn công là cách phòng ngự tốt nhất”. Điều nực cười là có một câu ngạn ngữ khác hoàn toàn ngược lại: “Một đội bóng chỉ giỏi tấn công mà không hề biết phòng thủ hiếm khi lên ngôi vô địch”. Thực sự, một đội bóng giỏi phòng thủ thường tiến sâu vào trong giải hoặc thậm chí lên ngôi vô địch. Đây cũng là ngụ ý cho bí mật chén thánh để đầu tư thành công dưới đây.
William O’Neil là một trong những nhà đầu tư thành công nhất nước Mỹ. Với phương pháp đầu tư CANSLIM, ông đã giúp hàng triệu người kiếm được tiền và làm giàu từ thị trường chứng khoán. Ai trong chúng ta cũng đều có thể trở thành triệu phú nếu học tập và đầu tư đúng đắn. Vậy lý do gì đã cản bước thành công của chúng ta?
Trong số các chỉ báo thị trường chung cơ bản, sự thay đổi của lãi suất chiết khấu (là loại lãi suất mà Fed sẽ áp dụng khi cho các ngân hàng thương mại vay tiền để bù đắp các khoản thiếu hụt tạm thời), lãi suất liên bang (là lãi suất mà các ngân hàng có phần vốn dự trữ bắt buộc dư thừa đang nằm trong quỹ dự trữ liên bang, cho các ngân hàng thiếu hụt vay. Sở dĩ có khoản vay này vì Fed yêu cầu cuối mỗi ngày các ngân hàng phải đảm bảo tỷ lệ dự trữ bắt buộc tối thiểu) và tỷ lệ ký quỹ cổ phiếu là những chỉ báo quan trọng cần phải quan sát.
Trong suốt hơn 50 năm kinh nghiệm, O’Neil là kẻ sống sót thành công trong thế giới của các nhà đầu tư chuyên nghiệp, khi ông đã chứng kiến nhiều nhà đầu tư và các công ty đầu tư chuyên nghiệp khác lần lượt đến rồi đi. Hầu hết những thất bại này theo như cách O’Neil nhìn nhận đều có nguyên nhân là bởi cái tôi quá lớn và những ảnh hưởng tâm lý chết người, ví dụ như sự giàu có bất ngờ khiến mọi người có khuynh hướng vứt bỏ các nguyên tắc quản trị tiền. Tiền bạc chắc chắn là căn nguyên của tội lỗi, vì nó thể khiến một nhà đầu tư cá nhân đến con đường tự hủy hoại chính mình. Chính vì điều này, mùi vị của những thành công vật chất lớn trên thị trường có thể là những thứ chết người.
Cũng như những công việc khác, người tham gia đầu tư cũng ít nhất một vài lần mắc phải những sai lầm không đáng có này. Việc thường xuyên nhìn lại và rút ra bài học sẽ giúp các NĐT tiến bộ hơn trong sự nghiệp đầu tư của mình.
Biết khi nào sai còn quan trọng hơn cả biết khi nào đúng. Các nhà đầu tư theo trường phái CANSLIM phải học cách rút kinh nghiệm về các nền giá bị lỗi. Trong bài viết này chúng ta sẽ xem xét một vài case studies với mô hình chiếc cốc và tay cầm.
