Hệ thống đầu tư Canslim- Học cách đầu tư vào cổ phiếu cần có thời gian, sự quyết tâm và nghiên cứu. Nó cũng đòi hỏi phải tìm ra và tuân thủ một bộ quy tắc đã được chứng minh để xác định thời điểm mua, bán hoặc nắm giữ cổ phiếu, với một số yếu tố tác động.

Trong nhiều thập kỷ, các nhà đầu tư mới vào nghề cũng như các cựu chiến binh dày dạn kinh nghiệm đã sử dụng IBD để xử lý mọi khía cạnh của việc đầu tư vào cổ phiếu. Sau đây là cái nhìn về Phương pháp luận IBD, cách thức bắt đầu và phát triển, và cách thức phương pháp này tiếp tục giúp ích cho mọi người ở mọi tầng lớp và mọi trình độ kỹ năng.

Đầu tư vào cổ phiếu: Câu chuyện của IBD

Vào cuối những năm 1950, người sáng lập tờ Investor’s Business Daily tương lai William J. O’Neil là một nhà môi giới chứng khoán trẻ tuổi. Mong muốn nắm vững cách đầu tư vào cổ phiếu, ông đã đặt ra một câu hỏi đơn giản: Những cổ phiếu tốt nhất để mua và theo dõi trông như thế nào ngay trước khi chúng có những biến động giá lớn nhất?

Để tìm câu trả lời, ông đã tiến hành một nghiên cứu mang tính đột phá về mọi chu kỳ thị trường chứng khoán và các cổ phiếu tăng trưởng hiệu suất cao nhất, nhằm tìm kiếm những đặc điểm chung.

Nghiên cứu này bao gồm hơn 130 năm lịch sử thị trường chứng khoán và xác định những yếu tố chung có trong cổ phiếu ngày nay cũng như trong quá khứ.

Những đặc điểm này đã cung cấp cho O’Neil một bản thiết kế để tìm ra những cổ phiếu tốt nhất để mua và theo dõi trong giai đoạn đầu của những đợt tăng giá lớn. Ông đã sử dụng hiểu biết đó để phát triển Hệ thống đầu tư CANSLIM, tiền thân của Phương pháp luận IBD .

Vào đầu những năm 1960, O’Neil đã sử dụng các quy tắc và hiểu biết từ nghiên cứu của mình để tăng tài khoản cá nhân của mình từ 5.000 đô la lên 200.000 đô la trong 18 tháng. Với số tiền lãi đó, ông đã trở thành người trẻ nhất vào thời điểm đó mua một chỗ ngồi trên Sàn giao dịch chứng khoán New York và thành lập William O’Neil + Co. , một công ty nghiên cứu chứng khoán hiện đang phục vụ hơn 350 quỹ tương hỗ và các nhà đầu tư tổ chức hàng đầu trên thế giới.

Đầu tư cho người mới bắt đầu được thực hiện đơn giản và dễ tiếp cận

Năm 1984, O’Neil ra mắt tờ Investor’s Business Daily, khi đó được gọi là Investor’s Daily. Nhiều chuyên gia Phố Wall và phương tiện truyền thông cho rằng ông thật điên rồ khi ra mắt một tờ báo quốc gia. Nhưng từ nhiều thập kỷ trên thị trường và kinh nghiệm làm việc lâu năm với các nhà đầu tư tổ chức lớn, O’Neil biết rằng còn thiếu điều gì đó.

Ông biết đã đến lúc phải cân bằng sân chơi và cung cấp cho “những người bình thường” quyền truy cập vào loại nghiên cứu cổ phiếu và xếp hạng cổ phiếu mà trước IBD chỉ dành cho các nhà đầu tư chuyên nghiệp và quản lý tiền.

Sự ra đời của tờ Investor’s Business Daily đã ngay lập tức tạo nên cuộc cách mạng trong cách đưa tin về thị trường chứng khoán và trao quyền cho các nhà đầu tư cá nhân những quy tắc, nghiên cứu và xếp hạng mà họ cần để tìm hiểu cách kiếm tiền từ chứng khoán.

Phương pháp IBD

Mục tiêu của chúng tôi rất đơn giản: Giúp bạn kiếm tiền khi thị trường chứng khoán tăng và giúp bạn bảo vệ lợi nhuận khi các chỉ số thị trường bắt đầu suy yếu. Tất cả bắt đầu bằng một kế hoạch cơ bản theo bốn trụ cột của Phương pháp IBD .

Đối với cả nhà đầu tư mới bắt đầu và những người kỳ cựu trên thị trường, cách tiếp cận này tạo thành cơ sở cho xếp hạng, nghiên cứu và công cụ bạn cần để phát triển và bảo vệ danh mục đầu tư của mình. Đây là chiến lược mà các nhà đầu tư đã sử dụng trong nhiều thập kỷ để giảm thiểu rủi ro và tối đa hóa lợi nhuận.

Mỗi một trong bốn trụ cột của Phương pháp luận IBD đều thể hiện một yếu tố chính, có sự kết nối với nhau trong phương pháp đầu tư toàn diện của chúng tôi. Bằng cách đồng thời đưa cả bốn yếu tố vào thực tiễn, các nhà đầu tư được trao quyền với bản thiết kế từng bước để xác định và quản lý đúng cách các lựa chọn cổ phiếu triển vọng nhất, cũng như danh mục đầu tư tổng thể của họ.

1. Phân tích cơ bản

Điều quan trọng là phải hiểu câu chuyện đằng sau một cổ phiếu trước khi đầu tư. Đó là nơi phân tích cơ bản — tức là các yếu tố liên quan đến công ty — phát huy tác dụng.

Công ty làm gì? Công ty cung cấp những sản phẩm và dịch vụ nào và những gì đang trong quá trình triển khai? Những xu hướng nào đang tác động tích cực hoặc tiêu cực đến công ty, các công ty cùng ngành và toàn ngành?

Trụ cột này của Hệ thống đầu tư Canslim bao gồm tỷ lệ tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận sau thuế ngắn hạn và lợi nhuận sau thuế dài hạn, biên lợi nhuận, lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu và các số liệu hiệu suất kinh doanh khác cuối cùng ảnh hưởng đến hiệu suất cổ phiếu. Bên cạnh việc nghiên cứu hồ sơ theo dõi kết quả tài chính hàng quý và hàng năm của công ty, các nhà đầu tư sẽ muốn theo dõi ước tính về tăng trưởng trong tương lai và xu hướng mới nổi của công ty và ngành. Đây là những phần quan trọng của phân tích cơ bản.

Quyền sở hữu của tổ chức — tức là nhu cầu về cổ phiếu từ các quỹ tương hỗ, lương hưu và các nhà đầu tư lớn khác — cũng là chìa khóa cho hiệu suất giá của cổ phiếu. Theo cách này, nhu cầu của tổ chức chuyển sang cả phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật.

2. Phân tích kỹ thuật

Hãy coi phân tích cơ bản tập trung vào các yếu tố liên quan đến công ty và phân tích kỹ thuật tập trung vào các số liệu liên quan đến cổ phiếu — cụ thể là hành động giá và khối lượng giao dịch. Theo dõi cả hai đều rất quan trọng.

Cách kịp thời và chính xác nhất để theo dõi hành động kỹ thuật của cổ phiếu là sử dụng biểu đồ cổ phiếu . Bên cạnh việc tiết lộ việc mua mạnh hoặc bán mạnh, và hỗ trợ hoặc kháng cự tại các đường trung bình động chính, biểu đồ cổ phiếu cũng cho biết khi nào nên mua cổ phiếu, cũng như khi nào nên bán cổ phiếu .

Ở mức độ lớn, các nhà đầu tư bỏ qua phân tích kỹ thuật và không sử dụng biểu đồ về cơ bản là đang mù quáng. Biên niên sử của Phố Wall đầy rẫy những công ty tốt có nền tảng cơ bản ấn tượng với thu nhập và tăng trưởng doanh số mạnh mẽ, nhưng lại là những cổ phiếu tệ với giá cổ phiếu giảm mạnh.

Để đảm bảo khả năng thành công, hãy luôn cân nhắc cả phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản.

3. Xu hướng thị trường chứng khoán

Khoảng ba trong bốn cổ phiếu di chuyển theo cùng một hướng — tăng hoặc giảm — như thị trường chung, chủ yếu được thể hiện bằng chỉ số tổng hợp Nasdaq, S&P 500 và Dow Jones Industrial Average. Tại Việt Nam chỉ số đại diện (VN-Index). Đó là lý do tại sao việc luôn tính đến trụ cột này của Phương pháp IBD là một phần không thể thiếu của bất kỳ chiến lược đầu tư thành công nào.

Khi 75% cổ phiếu đang giảm, các nhà đầu tư cố gắng chống lại xu hướng đó có thể đang phải chịu trận chiến thất bại hoặc, trong trường hợp tốt nhất, là phải chịu rủi ro không đáng có.

Mặt khác, trong thị trường tăng giá khi hầu hết cổ phiếu đều tăng, cơ hội đạt được mức tăng mạnh là rất lớn – đặc biệt đối với các nhà đầu tư tuân thủ các quy tắc của trụ cột 1 và 2 ở trên.

Sau khi đóng cửa mỗi ngày, bạn sẽ thấy phân tích về các chỉ số thị trường và các cổ phiếu hàng đầu cần theo dõi trong cột The Big Picture . Bạn cũng có thể theo dõi hành động mới nhất với Stock Market Today , được cập nhật nhiều lần trong mỗi phiên giao dịch — bao gồm cả giao dịch trước giờ mở cửa.

4. Quản lý rủi ro

Trụ cột số 4 rất quan trọng đối với các nhà đầu tư muốn duy trì lợi nhuận và được bảo vệ trên bất kỳ thị trường nào. Đây là một thực tế của thị trường chứng khoán mà tất cả các nhà đầu tư nên lưu ý: Để đạt được lợi nhuận lớn trên thị trường trong thời gian dài, trước tiên hãy bảo vệ số tiền bạn đã có.

Mỗi ngày trên trang chủ Investors.com và trong mục The Big Picture , IBD hiển thị mức độ tiếp xúc thị trường chứng khoán hiện tại được khuyến nghị hoặc phần trăm danh mục đầu tư của nhà đầu tư nên được đầu tư vào cổ phiếu theo xu hướng thị trường hiện tại. Năm mức độ tiếp xúc dao động từ 0%-20% đến 80%-100%.

Dựa trên nhiều yếu tố, chỉ báo này giúp các nhà đầu tư đánh giá mức độ nên tích cực hay phòng thủ và nên đầu tư bao nhiêu tiền ngay lúc này .

Tóm lại, thay vì xem xét từng công ty riêng lẻ, hãy tuân theo bốn trụ cột tích hợp của Phương pháp IBD. Điều đó sẽ giúp bạn xác định được những cổ phiếu tốt nhất để mua và theo dõi , đồng bộ với xu hướng thị trường chứng khoán và chủ động quản lý rủi ro để bảo vệ lợi nhuận và cắt giảm mọi khoản lỗ.

Cách Đầu Tư Vào Cổ Phiếu Với Quy Trình 3 Bước Đơn Giản

Cho dù bạn là nhà đầu tư mới vào nghề hay đã đầu tư nhiều năm, bạn có thể kết hợp tất cả các thành phần của Hệ thống đầu tư Canslim bằng quy trình đầu tư ba bước đơn giản, điều mà bạn sẽ được học và rèn luyện kỹ năng đầu tư trong bộ sách làm giàu từ chứng khoán.

Happy Live team sưu tầm/investor